Grafička analiza tržišta: brojke, modeli, metode i značajke

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Zadnja promjena: 2023-12-17 10:29

Grafička analiza financijskih tržišta je metoda predviđanja cijena na temelju vrijednosti prošlih vremenskih intervala. Na instrumentima velike volatilnosti s velikim količinama funkcioniraju pravila tehničke analize, budući da aksiom tržišta kaže “Sve je već procijenjeno”. Sve je politika, ratovi, pregovori, nesreće, neuspjesi, OPEC, Fed i meteoriti.

Problemi grafičke analize

Dinamika vrijednosti instrumenata burze prikazana je na grafikonima. Igrač odlučuje postati investitor ili špekulant na temelju rezultata obrade informacija o tržišnom instrumentu. Ulagači dulje vrijeme ulaze u imovinu kojom se trguje na burzi s nejasnim izgledima za rast cijene. Špekulanti trguju u kratkim vremenskim okvirima i posluju prema pravilu “Bolje mali profit nego veliki gubitak.”

U grafičkoj analizi postoji element umjetničke percepcije. Kao iu psihološkom testu, svi ispitanici su predstavljeni s istom točkom na papirnatom raširenu, ali svaki sudionik eksperimenta na tom mjestu vidi svoje mjesto.slika.

Dok gledate grafikon, trebali biste preciznije odrediti što promjena smjera cijene u ovom trenutku ukazuje - promjenu trenda ili prilagodbu. Pogrešan zaključak tijekom studije dovest će do novčanih gubitaka do nuliranja računa.

Grafikoni prikazuju prošlost papira, robe ili valute. Trgovac koristi analitičke vještine, a zatim gradi budućnost na temelju arhiviranih informacija:

1. Izračunava moguću cijenu za udaljeno razdoblje grafičkom metodom analize. Neki se analitičari drže samo uzorka grafikona. Drugi prognostičari kombiniraju makroekonomske, političke i financijske podatke s rezultatima trgovanja.
2. Žonglirajući s pravilima za ulazak u poziciju i izlazak iz trgovine, analitičar bira točku operacije koristeći grafičke parametre.

Tijek promjene cijene za fiksni vremenski period prikazan je u dvodimenzionalnom koordinatnom sustavu. Vremenski parametri su iscrtani na X-osi: minute ili sati, dani ili tjedni, mjeseci ili godine. Y-os prikazuje vrijednost predviđenog instrumenta u odabranoj valuti.

Način gradnje

Izgled karte ovisi o odabranoj vrsti. Sljedeće vrste grafičkog prikaza informacija o parametrima trgovanja su uobičajene:

• barovi.
• Linije.
• japanske svijeće.

Vrste slika su navedene abecednim redom bez ikakvih prioriteta. Trgovac početnik trebao bi savladati praksu sa svakim od navedenih tipova kako bi se odlučio na jednu od tri.

Za trgovcabilo je lakše odlučiti se o razdoblju držanja financijskog instrumenta, potrebno je savladati konstrukciju grafikona kako za kratke (od minute do jednog dana), tako i za duge (od tjedna do godine) vremenskih intervala.

Dugoročna ulaganja u papir planiraju se na temelju grafičke analize dnevnih, tjednih i mjesečnih grafikona.

Bilo koja od spomenutih vrsta zahtijeva informacije o četiri vrijednosti cijene u svakom vremenskom intervalu:

• pri otvaranju;
• na zatvaranju;
• maksimalno;
• min.

Šipke su prikazane kao stupac, gdje je maksimum na gornjem kraju, a minimum na donjem kraju stupca. Cijena otvaranja prikazana je na lijevoj strani, a cijena zatvaranja je ucrtana na desnoj strani stupca kratkim vodoravnim potezom. Dakle, na grafikonu u obliku traka korisnik vidi četiri tarife odjednom u svakom vremenskom intervalu.

Linijski grafikon prikazuje samo jednu cijenu - otvaranje ili zatvaranje, nisko ili visoko. Proučavajući prošlost, trgovac će dobiti ideju o sljedećem potezu.

Grafička analiza svijećnjaka

Ova metoda djeluje s informacijama o stanju vrijednosti tržišne imovine u određenom vremenskom razdoblju - otvaranje, zatvaranje, minimalne i maksimalne cijene.

Svijeća ima tijelo i sjenu. Tijelo je zeleni ili crveni pravokutnik.

Japanske svijeće grafičke analize financijskih tržišta nastale su u danima pisanja crnom tintom na bijelom rižinom papiru. Stoga su se razvili pojmovi "bijela svijeća", "crna svijeća". JošAnalitičari-prognostičari pišu o bijelom i crnom. Ali trgovci rade na računalnoj tehnologiji s prilagodljivim postavkama grafičkih zadataka. Analitičari koriste boju na grafikonima programa dionica, kao što su zelena i crvena.

Zelena boja svijeće označava višak cijene zatvaranja u odnosu na cijenu otvaranja u vremenskom intervalu. Zeleni uzorci nazivaju se "bikovske svijeće".

Crvena boja znači da je cijena zatvaranja manja od početne cijene. Crveni uzorci nazivaju se "medvjeđe svijeće".

Tanki štapići - gornje i donje sjene - označavaju maksimalnu i minimalnu cijenu, redom.

Prednost japanske grafičke analize u odnosu na druge vrste je formiranje kombinacija - izvora signala za promjenu trenda. Kombinacije se obično formiraju od dvije ili tri svijeće.

Pjesma sa svijećama

Duge svijeće bez sjena zovu se "maribose". Odsutnost donje i gornje sjene, kada se podudara s trenutnim trendom, ukazuje na nastavak trenda. Duga zelena bikovska svijeća bez sjena u uzlaznom trendu potvrđuje daljnji rast. Duga crvena medvjeđa svijeća bez donje ili gornje sjene signalizira nastavak pada.

Što se marubozu duže zatvara, veća je vjerojatnost da će se trend nastaviti.

Ako se duga svijeća u smjeru ne poklapa s glavnom cijenom, ovo je signal za bliski preokret.

Svijećnjaci bez tijela zovu se dodge ili križ. Tržište je u limbu. Tijelo svijeće je fluktuacije u cijenivremenski interval. Nedostatak tijela s malim sjenama - bez oklijevanja, ravnoteža između bikova i medvjeda. Bikovi su veći ako je gornja sjena duža od donje. Medvjedi guraju ako je donja sjena duža od gornje.

Grafička analiza tržišta pomoću japanskih svijećnjaka temelji se na desecima vrsta kombinacija svijeća.

Planine i doline

Cijena može rasti, pasti i ostati nepromijenjena. Monetarni parametar imovine kojom se trguje mijenja se ovisno o prevlasti prodavača ili kupaca.

Na grafikonu preokreta cijene cijene izgledaju kao vrhovi i dubine. Svaki vrh i svaka dubina je manifestacija prevlasti prodavača ili kupaca.

Riječi "grafička analiza" također znače traženje ograničenja promjene cijene konstruiranjem pomoćnih elemenata uzorku troškova.

Prava crta povučena duž dva vrha naziva se linija otpora - cijena je pocijepana, ali prodavači su jači od kupaca. U ovoj situaciji, korekcija prema dolje je neizbježna.

Prava linija između dvije dubine naziva se linija podrške - ne dopušta da cijena padne. Kupci su ovdje jači od prodavača, pa će monetarni parametri imovine skočiti.

Parametri procjene trenda

Grafička analiza podataka o trgovanju na tržištu podrazumijeva traženje trenda, odnosno trenda - niza vrhova i padova. Linija trenda na grafikonu daje trgovcu ideju o trajanju kretanja cijene po trenutnoj stopi.

Trend je određen sljedećim parametrima:

• dužina;
• kut nagiba;
• broj dodirnih točaka vrha (dubine) s ravnog kursa.

Inercija smjera kretanja izravno je proporcionalna duljini. Vjerojatnost promjene trenda obrnuto je proporcionalna broju dodirnih točaka.

Razlikujte kratkoročni, srednjoročni, dugoročni trend.

Kratkoročni trend odgovara trajanju do tri tjedna, odnosno manje od mjesec dana.

Srednjoročni trend nastavlja se oko tri mjeseca.

Dugoročni trend je razdoblje od tri mjeseca do pet godina. Odnedavno se razdoblje dugoročnog ulaganja računa prema članku Ustava o izborima.

Prognoza novih vrhova i dubina iza lista grafikona i, sukladno tome, signala promjene trendova cijena moguća je na temelju zakona samoodržanja: trend u razvoju nastoji zadržati smjer kretanja.

Nagib ugla

Parametar "kut nagiba" je konstantan u određenoj fazi razvoja trenda. Proboj cijene linije trenda ukazuje na promjenu tečaja.

Trgovac bi trebao pratiti količine trgovanja. Situacija kada se cijena mijenja u smjeru trenda na malim količinama trgovanja trebala bi biti alarmantna.

Uobičajeno, uz uzlazni trend, zajedno s povećanjem vrijednosti imovine, povećanje količine je fiksno, a pad cijene je popraćen smanjenjem količine.

Normalno za silazni trend: povećanje obujma sa smanjenjem novčane vrijednosti imovine, a rastuća cijena je u blizini smanjenja količine.

Modeli grafičke analize

Stock igra sadržimnoge suptilnosti. Jedan od njih je kratkoročno kretanje cijene u suprotnom smjeru kako bi se pružila prilika za kupnju novih ili prodaju postojećih vrijednosnih papira. Ovaj pokret se zove prilagodba.

Da bi se utvrdilo stanje trenda - prekid ili korekcija - izmišljeni su modeli cijena.

Budući da se trend može nastaviti ili promijeniti polaritet, prihvaćaju se 2 vrste modela:

Model nastavka - radi potvrde nastavka smjera. Model prijeloma - u svrhu dijagnosticiranja promjene smjera.

Promjena tečaja

Razmotrimo model glave i ramena. Na grafikonu se pojavljuje relativno ravno područje koje se oštro pretvara u rastuću zaobljenu liniju. Na kraju ove linije cijena ima naglo usporavanje rasta, a zatim počinje pad, nakon čega slijedi stvaranje još jedne ravne linije. Grafikon u ovom odjeljku nalikuje golu na ramenima, otuda i naziv.

Preokrenuta glava-ramena, dvostruki vrh, trostruki vrh, dvostruko dno - ove vrste uzoraka prijeloma izvedene su iz primarnog uzorka glava-ramena.

Na isti način

Slike uzorka nastavka trenda u izvornom smjeru:

• trokut.
• Zastava.
• Pravokutnik.

Trokut čine linije otpora i potpore, kao i okomita linija s lijeve strane.

Silazni trokut ima liniju otpora kao hipotenuzu, dok potporna linija i okomita linija služe kao noge. Ovaj element ukazuje nanastavak deprecijacije tečaja.

Uzlazni trokut tvori hipotenuza od oslone linije, a linija otpora postaje krak. Ovaj detalj daje signal o kontinuiranom rastu vrijednosti.

Simetrični trokut upozorava na konsolidaciju. Ni kupci ni prodavači nisu u stanju svladati otpor suprotne strane. Visoki su sve manji, najniži sve veći, ali nema sloma graničnih linija. Trgovanje je u trokutu.

Još dvije figure grafičke analize formirane graničnim linijama:

• Silazni klin.
• Klin u usponu.

"Zastava" se javlja u trenutku obustave glavnih promjena cijena. Sastoji se od linije otpora i paralelne potporne linije, tako da je kosi pravokutnik. Linija oštrog rasta naziva se "ručica zastave". Na kraju kratke konsolidacije, vraća se smjer trgovanja.

Čitatelj može samostalno eksperimentirati s figurom "obrnute zastave".

Opća pravila pretraživanja

Grafička metoda analize zahtijeva poštivanje pravila:

1. Otvorio se trend - bit će model. Nedostaje - uzalud traži.
2. Ravan geometrijski lik karakterizira visina jednaka zbrajanju cijene na maksimumu, ili padu kada se dosegne minimum.
3. Veličina uzorka je signal za veličinu promjene na tržištu. Što je veća širina i visina, to je veća očekivana promjena.
4. Usporedite volumene na početku formiranja modela i u završnoj fazi. Volumen operacija se povećava pred kraj formiranja modela.
5. Čim grafikon probije dno uzorka, formiranje je dovršeno.