Tečaj financijske pismenosti: koja je razlika između zadužnice i obveznice

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Zadnja promjena: 2023-12-17 10:29

Vrijedni papiri (mjenica, obveznica) za većinu klijenata banaka su nešto neshvatljivo. U većini slučajeva prođu nezapaženo. U ovom članku ćemo govoriti o tome kako se zadužnica razlikuje od obveznice i kako ti papiri funkcioniraju.

Što je zadužnica

Mjenica je vrijednosni papir koji potvrđuje dužničke obveze dužnika (trasanta) prema vjerovniku (vlasniku mjenice). U njemu mora biti naveden iznos duga, datum i mjesto otplate obveze. Svi bankovni računi izrađeni su na posebnom papiru koji je teško krivotvoriti ili napraviti promjene. Račun mora sadržavati sljedeće podatke:

1. Zaglavlje koje označava vrstu bankovnog računa.
2. Tekst narudžbe.
3. Osobni podaci pojedinca ili pojedinosti o pravnoj osobi.
4. Iznos duga i kamata (ako postoje).
5. Mjesto otkupa duga.
6. Dospijeće duga.
7. Datum.
8. Potpis trasata (dužnika).

Mjenicu može izdati svaki punoljetan sposoban građanin, ilientiteta. Ali takav dokument ne izdaju izvršne vlasti.

Zadužnice se dijele na dvije vrste. Prvi je jednostavan (kada se mjenica obvezuje na plaćanje duga izravno vjerovniku).

Drugi - prenosiv (kada se dug mora platiti ne vjerovniku, već trećoj strani).

Područja primjene

Račun se može koristiti u različitim područjima financijske aktivnosti:

1. Plaćanje za robu i usluge. Odnosno, dug se može prenijeti s jedne osobe na drugu. Ova upotreba mjenice popularna je i u malim i u velikim tvrtkama.
2. Banke koriste dokument za prikupljanje kapitala i zajmove. U tom slučaju dug se može prenijeti ili prodati trećim stranama.

Razlike između mjenice i IOU

Moglo bi se činiti da su mjenica i IOU jedno te isto. Ali ti dokumenti imaju niz značajnih pravnih razlika. Zadužnica se može sastaviti u slobodnom obliku, dok se mjenica popunjava na obrascu određenog obrasca. Obveze prema prijedlogu zakona su strože. Tiču se samo novca i zanemaruju predmet transakcije. Potvrda mora navesti iznos duga i opis transakcije.

Definicija obveznice

Obveznica je izdavi dužnički instrument. Ovaj rad potvrđuje činjenicu da je društvo koje je izdalo obveznicu (izdavatelj) primilonovac od građanina. I obvezuje se platiti dug zajedno s kamatama (kuponima) u ugovorenom roku. Kamatna stopa na obveznice može biti promjenjiva ili fiksna. S vremenom se neće promijeniti. Stjecanje obveznica nosi manje financijskih rizika od stjecanja dionica poduzeća. To je zbog činjenice da dionice mogu donijeti i dobit i gubitak. Obveznice donose dobit svom vlasniku. Ali one, za razliku od dionica, ne daju nikakva vlasnička prava poduzeću. U slučaju likvidacije emitenta, imatelj obveznice dobiva pravo preče kupovine imovine društva. Što to znači? Ako je organizacija koja je izdala obveznice likvidirana, tada će se prvo platiti dugovi po obveznicama.

Klasifikacija obveznica

Obveznice se razlikuju po vrsti, obliku izdanja, razdoblju optjecaja i drugim značajkama. Razmotrimo ovu klasifikaciju detaljnije.

Prema izdavatelju, obveznice se dijele na:

• corporate (izdaju dionička društva i velika poduzeća);
• općinski (izdaju lokalne samouprave);
• vladine (obveznice saveznog zajma za pojedince);
• strani (izdaju strane tvrtke).

Prema obrascu za izdavanje:

• dokumentarni (obrasci tiskani na posebnom papiru na tipografski način);
• neovjereno (predstavljeno kao elektronički dokumenti).

Prema vrsti plaćanja:

• kupon (tijekom razdoblja valjanostiobveznice su plaćeni prihod od kamata);
• popust (bez prihoda od kamata);
• s isplatom prihoda po dospijeću.

Prema dospijeću:

• kratkoročno (dospijeće do godinu dana);
• srednjeročno (vrijedi od 1 do 5 godina);
• dugoročno (od 5 do 30 godina);
• trajno (dospijeće od 35 godina).

Ključne karakteristike obveznica

Prije nego što kupite obveznicu poduzeća, morate uzeti u obzir glavne parametre sigurnosti:

1. Valuta. Obveznice se mogu izdati u bilo kojoj valuti. Prihod od kamata i konačna dobit na vrijednosnom papiru ovisit će o tome.
2. Nominalna vrijednost. Odnosno, iznos koji je jednak nominalnoj vrijednosti obveznice prenosi se na izdavatelja.
3. Datum izdavanja i datum dospijeća.
4. Stopa kupona.

Kako se zadužnica razlikuje od obveznice

Unatoč činjenici da su zadužnica i obveznica papiri dužničkog tipa, oni imaju niz karakterističnih značajki. Razmotrimo detaljno kako se zadužnica razlikuje od obveznice.

1. Ova dva dokumenta imaju različite funkcije. Mjenica jamči vraćanje duga, a obveznica ima ulogu depozitnog instrumenta koji štedi novac i ostvaruje dobit.
2. Obveznice mogu biti u elektroničkom obliku. Mjenica se izdaje samo na obrascu.
3. Uz pomoć računa moguće je platiti proizvode i usluge. Dok je ovaj postupak s obveznicom izuzetno neisplativ.
4. Još jedan važantrenutak po čemu se obveznica razlikuje od mjenice je minimalni financijski rizik.

Definicija obveznice saveznog zajma

Što je ovo? U Ruskoj Federaciji takve su obveznice izdane tek 2017. godine. Rok dospijeća papira je 3 godine. Obveznice saveznog zajma za pojedince vrijedan su oblik. Prodaje se stanovništvu za nadopunu državnog proračuna. Do danas je ova vrsta obveznica najprofitabilniji instrument depozita. Prihod od kupona isplaćuje se svakih šest mjeseci. Osim toga, ove vrijednosne papire osiguravaju puni povrat (bez isplate prihoda) u prvih 12 mjeseci nakon stjecanja.

obveznice Gazprombank

Najčešće banke izdaju obveznice. Ovu vrstu vrijednosnih papira karakterizira visok prinos i lakoća stjecanja. Uzmite u obzir obveznice Gazprombank

Gazprombank je 14. lipnja 2016. izdala obveznice u iznosu od 10.000.000.000 rubalja. apoen od 1000 rubalja. svaki. Kamatna stopa ove vrste obveznica je promjenjiva. U lipnju 2018. iznosio je 8,65%. Dospijeće vrijednosnih papira je 3 godine (do 14. lipnja 2020.). Prihod od kupona isplaćuje se u poslovnicama banke svakih 6 mjeseci.