Što je dodatna upotreba velikih i malih slova? Dodatna kapitalizacija kreditnih institucija

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Zadnja promjena: 2023-12-17 10:29

Proučavajući pitanje što je kapitalizacija, vrijedi reći da je riječ o postupku koji je vrlo popularan kao dominantno sredstvo za suočavanje s financijskim i gospodarskim krizama. Mnoge su vlade financijskim institucijama osigurale kapital prvog reda između 2008. i 2009. godine. Danas se ova politika prakticira u Rusiji. Još 2008. godine financijska pomoć privatnim i državnim bankama te nizu trgovačkih društava pomogla je zemlji u rješavanju brojnih problema.

Kako se radi infuzija?

Uvođenje sredstava u problematične banke izvršeno je kroz kupnju od strane države povlaštenih dionica i drugih financijskih instrumenata koji su odgovarali rangu prve razine. Dokapitalizacija kreditnih institucija od strane države kupnjom redovnih dionica financijskih institucija provodi se znatno rjeđe. S obzirom na statistiku, možemo reći da su od pedesetak najvećih banaka u Americi tijekom krize samo 23 dobile pomoć države. U Europi je potpomognuto samo 15 institucija, što odgovara 76% i 40% kapitalizacije prije krizebankarski segment. Prema podacima MMF-a, prosječni program dokapitalizacije na državni trošak već u proljeće 2009. iznosio je 3% BDP-a.

Dokapitalizacija u Rusiji

Kada razmatramo što je dodatna kapitalizacija, moramo pogledati situaciju u Rusiji. Ruski predsjednik Putin potpisao je zakon o dokapitalizaciji financijskih institucija u iznosu od 1 bilijun rubalja izdavanjem OFZ-a (obveznice saveznog zajma). Prema autorima zakona, imovinski doprinos treba dati Agenciji za osiguranje depozita. Ona će pak sredstva preusmjeriti bankama za ispunjavanje svojih obveza u smislu otplate dugova štedišama, kredita i obveznica. Sredstva će se usmjeriti u povlaštene dionice. Vlada će osiguravajućem društvu staviti na raspolaganje OFZ-ove u gore navedenom iznosu, što će joj omogućiti da podupire domaće banke u vrijeme krize.

Koje mogućnosti otvara rješenje?

Zakon prema kojem će se izvršiti dokapitalizacija kreditnih institucija u Rusiji priprema se jako dugo. To je zbog činjenice da je kao rezultat pogoršanja ekonomske situacije u zemlji zbog sankcija sa Zapada, pogođen financijski sektor. Mnogi stručnjaci čak predviđaju zadanu u ovom smjeru. Novac dodijeljen za sanaciju financijskog segmenta bit će strogo kontroliran. To je službeno priopćila predsjednica Računske komore Golikova na zakazanom sastanku. predviđa ministar financijaSiluanov kaže da bi zakon, nakon potpune implementacije, trebao povećati ukupan iznos bankarskog kapitala zemlje za najmanje 13%. Ukupni iznos kreditiranja u kratkom roku trebao bi se povećati za najmanje 15-20%. Najavljena je činjenica da će sav prihod DIA-a iz OFZ-a biti preusmjeren u savezni proračun.

Kada banka treba podršku?

Svaka banka ima vlastiti kapital koji se sastoji od osobnih sredstava financijske institucije. U okviru financijskih struktura postoji imovina koja privlači investitore i osigurava da poduzeće pripada određenoj kategoriji. Banka prikuplja kapital privlačeći sredstva od investitora - kako pojedinaca tako i poslovnih struktura. On posuđuje. Istovremeno, financijska institucija daje kredite po višim kamatama. Razlika između plaćanja kamata na kredite i kamata na zajam osigurava likvidnost poduzeća. U uvjetima krize, uz nagli odljev kapitala iz Rusije, mnogi zajmoprimci banke ne samo da nisu vratili dug, već nisu mogli ni otplatiti kamate na njega. Posljedično, nastala je proračunska insuficijencija i banka više nije u mogućnosti ispunjavati svoje obveze prema investitorima. Kapitalizacija banaka pomaže u promjeni situacije. Što je to, lako je shvatiti. Zapravo, u pojednostavljenom obliku, ovo je kompenzacija loših kredita od strane države kako bi se likvidnost financijske institucije održala na visokoj razini.

Zašto se vlada dokapitalizira?

S obzirom na to s gledištapitanje što je kapitalizacija, postupak se može nazvati pokušajem države da izbjegne paniku. Ako financijske institucije masovno ne ispunjavaju svoje obveze zbog niske adekvatnosti kapitala, to će izazvati pometnju. Ljudi će masovno povlačiti sredstva iz fondova i povlačiti depozite, što ne samo da može dovesti do praznog proračuna, već i postati poticaj za snažne skokove stopa. Izdavanje subordiniranog kredita, koji će biti tempiran na osnovni kapital i koji će služiti kao jamac stabilnosti cjelokupnog bankovnog sustava, može se nazvati riječju "dokapitalizacija". I više od jedne banke danas je podvrgnuto ovoj proceduri. Tako je izvršena dokapitalizacija Delta Bank, Rosselkhozbank, VTB. A ovo su samo neke s popisa financijskih struktura koje podupire država. Sukladno zakonu, obveze po podređenom kreditu ispunjavaju se zadnje.

Što će podređeni zajmovi doista učiniti?

Zamjenik predsjednika Središnje banke Ruske Federacije Mihail Sukhov kaže da bi dokapitalizacija Rosselkhozbank, zapravo, kao i drugih financijskih institucija, trebala imati silazni učinak na kamatnu stopu u realnom gospodarskom sektoru. U budućnosti će se provoditi stabilizacija između gospodarskog sektora aktivnosti i financijskog tržišta zemlje, koje je sada na rubu neispunjenja. Sredstva koja će se prebaciti iz DIA-a u banke ne bi smjela biti podložna oporezivanju. ruska vladaprakticirao ovu shemu za potporu financijskom sustavu države 2008. godine, što je donijelo vrlo impresivne rezultate. Odluka će pomoći izbjeći bankrot mnogih kreditnih institucija, spasiti mnoge štediše od gubitaka.

Koje kreditne institucije mogu računati na državnu potporu?

Kada smo se pozabavili pitanjem što je dokapitalizacija u banci, vrijedi obratiti pažnju na činjenicu da sve financijske institucije ne primaju državnu potporu. Popis banaka odabire i odobrava DIA. Prema RBC-u, 27 institucija s kapitalom od najmanje 25 milijardi rubalja može računati na podređene zajmove. Od 1 bilijun rubalja službeno dodijeljenih za potporu financijskom sektoru, stvarna pomoć iznosit će samo 830 milijardi. Glavni kriterij za odabir poduzeća bit će njihova spremnost da značajno prošire kreditiranje realnog gospodarskog sektora u prioritetnim područjima za državu. Kao što je više puta rečeno, dokapitalizacija banaka (ono što je, o čemu smo govorili) nije usmjerena na rješavanje poteškoća u problematičnim financijskim institucijama. Materijalna podrška ima izravnu svrhu.

Uvjeti koje banka treba pridržavati

Na popisu sretnika nalaze se financijske institucije čija djelatnost zadovoljava utvrđene standarde. To je prisutnost kapitala u iznosu od 25 milijardi rubalja, što je gore opisano. Štoviše, tijekom posljednje dvije godine banka podnositeljica zahtjeva morala se aktivno razvijatikreditiranje realnog sektora gospodarstva. Proširenje smjera mora biti najmanje 12%. U skladu s kriterijima odabira, financijska institucija mora strogo pristupiti plaćama svojih zaposlenika: ograničen rast plaća, minimalna naknada za članove uprave i upravnog odbora. Oštra politika trebala bi vrijediti i u pogledu isplate dividendi ulagačima. Prema preliminarnim procjenama, pomoć će biti dodijeljena sljedećim financijskim institucijama:

• VTB će dobiti 307 milijardi rubalja.
• Rezervna točka "VTB" - 193 milijarde rubalja.
• VTB24 maloprodajna podružnica - 65,8 milijardi rubalja.
• "Moskovska banka" - 49 milijardi rubalja.

Vladin plan za borbu protiv krize

Proučavajući pitanje što je dodatna kapitalizacija, vrijedi napomenuti da se ovaj izraz ne koristi samo u odnosu na kreditne institucije. Financijska pomoć države može biti namijenjena trgovačkim tvrtkama, bilo kojim drugim organizacijama čije će aktivnosti pomoći obnovi gospodarstva zemlje. U sklopu programa usmjerenog na borbu protiv krize planira se potrošiti oko 2,3 bilijuna rubalja. Planirana dokapitalizacija tvrtke, za koju se, inače, financijska institucija još mora boriti, aktivirana je već početkom prvog kvartala ove godine. Banke koje će dobiti potporu preuzele su niz obveza. Moraju povećati obujam hipotekarnog kreditiranja u iznosu od najmanje 1% mjesečno, povećati broj kredita za malei srednjeg poslovanja. Štoviše, financijske institucije moraju povećati svoj kapital za iznos jednak polovici primljene materijalne pomoći. Povećanje plaća svim zaposlenicima financijske institucije zabranjeno je sljedeće tri godine.

U kojim se sektorima planiraju podređeni krediti?

Kao što je već poznato, materijalna pomoć bit će pružena za najmanje 30 ruskih banaka, uključujući VTB. Dodatna upotreba velikih i malih slova će pokriti sljedeća područja:

• Poljoprivreda - u iznosu od 10 milijardi rubalja.
• Auto industrija - 5 milijardi. Sredstva isključivo za nastavak programa gospodarenja otpadom.
• Kreditne subvencije poduzećima - 5 milijardi.
• Regije će dobiti milijardu za kupnju automobila na prirodni plin.

U statističkom stanju planira se napustiti obrambenu potrošnju zemlje, socijalni sektor. Za borbu protiv nezaposlenosti planira se izdvojiti 82,2 milijarde rubalja. U početku se planiralo uložiti najmanje 100 milijardi rubalja u obnovu državnog gospodarstva, ali je onda odlučeno da se ograniči na samo 23 milijarde rubalja za aktivne sektore.

Gazprom u pomoć

Pored izdavanja subordiniranih kredita financijskim institucijama, predsjednik je više puta postavljao pitanje da dokapitalizacija Gazproma nije ništa manje važna. Predsjednik Rusije imao je nerazboritost službeno obećati materijalnu potporu države. Zapravo, računodbijeni, jer su smatrali da je velika korporacija u stanju samostalno prikupiti novac za provedbu projekta izgradnje cijevi za transport domaćeg plina u Kinu. Za provedbu projekta potrebno je ukupno potrošiti oko 55 milijardi, od čega je 25 već obećala sama Kina - ruski partner u udrugama BRICS-a i SCO-a. Rusko Ministarstvo financija ne samo da sumnja u racionalnost projekta, već je uvjereno da će biti neisplativ, a dokapitalizacija VEB-a izgleda kao puno uspješniji projekt. Osim toga, na sastanku članova Vlade čule su se fraze da državna potrošnja stalno raste, a sada nije vrijeme da se dio državnog proračuna troši na potporu sumnjivim projektima.